오랫동안 봉인되어 있던 108요괴가 사냥꾼의 실수로 세상에 풀려나면서 인간 세상은 혼란에 빠진다. 이를 알게 된 머털도사는 스승 누덕도사의 가르침 아래 요괴들을 다시 봉인하기 위한 험난한 여정에 나선다. 머털도사는 각기 다른 능력을 지닌 요괴들과 맞서 싸우며 수많은 시련을 극복하고, 그 과정에서 진정한 용기와 지혜를 배워 나간다. 흥미진진한 모험과 권선징악의 교훈, 한국 전래설화의 정취가 어우러진 이두호 화백의 대표 판타지 만화이다.